挖掘机行业品尝产能过剩的苦果
- 2012-11-09 11:11:201636
挖掘机行业好比经济景气度的晴雨表，它的忙闲，直接反映出固定投资数字的好坏，地方GDP的高低，甚*市公司报表的盈亏。
近一段时间，挖掘机行业的低迷在各个环节持续扩散，透过生产商、代理商、租赁商的焦虑，我们看到了经济下行过程中，曾经*的挖掘机行业，正在品尝产能过剩的苦果。
从中国工程机械工业协会挖掘机分会获得的统计数据显示，2012年1~8月，国内挖掘机销售仅81962台，较去年同比下滑约38%。由于房地产及基础设施建设放缓，加上挖掘机市场竞争加剧，挖掘机产业链上的租赁商、经销商、代理商、生产商的处境均不好过。
而现在，各地纷纷出台庞大的投资计划，地方投资热刚刚鸣枪开跑，这对于寒冬中的挖掘机行业，是否能带来些许温暖呢？
租赁商已休整多月在行业里摸爬滚打了近10年的马林和，头一回感到自己有些力不从心。
2003年，马林和便开起了挖掘机，奔波在重庆各地的工地上，不过挖掘机是老板的，他只是一名司机。
马林和家住重庆北部新区，该区2001年挂牌成立时便被定位为重庆高新技术产业开发区，相关基建和周边房地产开发火爆，挖土、回填、平场、收尾等工作需要大量的挖掘机。
2005年，马林和便东拼西凑了5万元，又向银行贷款10万元买了一台挖掘机。机器买回来后马林和连续大半年都没休息过，1年半后，刨除日常开销，15万元的成本全部回笼。此后，随着2009年*文件明确将重庆北部新区建设成我国内陆开放型经济示范区，以及2010年该区部分区域又被纳入两江新区后，马林和又陆续添置了几台挖掘机。
看中这门生意的大有人在，马林和告诉笔者，2010年左右不少资金雄厚的人一次性便购下十几台挖掘机。“当时都认为这个行业风险小，几十吨的挖掘机，一个月起租，4万5的月租抢着租的人多如牛毛，1年就能收回成本，之后就是纯利润。”
行业的火爆期重庆小伙子李平峰也有幸经历。“去年我的两台挖掘机每个月至少有25天能租出去，如果照此计算，今年6月后我就能把成本全部收回来”。
过去一年多时间里，每到月底，李平峰都会准时向银行还上贷款，信用记录良好。但眼下这份记录可能会被迫抹上污点，毕竟他向银行贷款购买的两台挖掘机已整整“休假”了两个月，何时再开工尚是未知数。
2010年底，李平峰辞去物流公司的工作，将自己的房产抵押给银行，贷款20万元买了一台小型挖掘机。后来经朋友介绍，他又抓住厂家促销的机会，首付2万元买了一台18万元的挖掘机，那时候的活儿实在多得做不完。
2011年重庆GDP增长16.5%，增速为，高速发展的背后是各项基础设施建设的大范围铺开，像李平峰、马林和这样的挖掘机租赁商生意也随之受益。
“去年的行情确实好，挖掘机每小时的租金从年初的160元涨到180元，不少楼盘要赶工期加速开盘，有时候还要求连续加班，价格也会更高，并且活儿完全不用自己去找。”马林和说。
不过今年开年以来，马林和却不得不四处打听哪里需要挖掘机，凭着他在业内近10年阅历所积累的人脉，机器一个月大概能租出去10来天，仅能勉强保证营收平衡；而刚入行不久的李平峰则只能听天由命，他的挖掘机已经“休息”了整整两个月。
从事挖掘机租赁生意的何鹏程告诉笔者，前几年自己只接月租生意，由于房地产、工业园平场等活儿减少，今年上半年他也开始“放低身段”接小时出租生意，此外，月租价格已比以前降低了5%。“之前大手笔购入十几台挖掘机的老板更是后悔莫及，不开工，挖掘机和废铁无异”。
代理商无奈垫月供同李平峰们相比，刘飞（化名）更早时候便察觉到了这个市场的“寒意”。
刘飞自2005年便开始代理日本小松挖掘机，现在是小松的某省总代理商。“目前看来，今年的销量只有去年的50%，去年则只有前年的50%，而为了提高销量，不少厂家从前年底便掀起了一系列大尺度营销风暴。”他说。
笔者了解到，在厂家的营销风暴中，价值20万元的机器交1万元就能开回家的不在少数，李平峰则正是这样的背景下购买了第二台挖掘机。
刘飞将此盛况形容为“后的*”，不过现在即便是用这种营销方式也难掩行业低迷。
挖掘机行业通用的销售方法为挖掘机生产企业将销售和服务外包给代理商，代理商向终端客户销售或租赁销售。但目前不少挖掘机主赚不到钱，无法按时交“月供”，代理商为了保住自己的品牌代理资格，往往不得不使用自有资金，替挖掘机主垫付月供。
截至今年8月，刘飞的公司已经帮挖掘机主垫付了近1000万元，而在挖掘机领域，还有不少代理商都有类似经历。
“行情好的时候，还有代理商会帮机主垫付首付，现在行情差，垫付首付收回非常难，机主购买的机器往往没活干，要么干了活迟迟无法收回施工款，代理生意根本没法开展，我已经打算退出。”刘飞说，和他有着同样想法的代理商还不少。
生产商销售下滑代理商日子不好过，生产商的账本也不好看。
笔者查询三一重工、徐工机械、柳工等工程机械领域上市公司中报发现，其盈利能力均不同程度出现下滑。其中，三一重工营业利润59.68亿元，同比下降18.6%；徐工机械上半年实现净利润15.9亿元，同比减少28.67%；而柳工上半年净利润仅3.1亿元，同比减少71.4%。
或许是为了使业绩看起来漂亮，厦工股份更是从2011年10月13日便开始对所持的4815.09万股兴业证券（601377）股票减持，截至2012年7月5日，其先后5次通过减持兴业证券获利4亿元，以增厚净利润。
一名资本界人士称，工程机械类企业将集体过冬已是不争的事实。
中国工程机械工业协会挖掘机分会李宏宝表示，在工程机械行业类别中，挖掘机与国民经济发展关系为紧密，其需求度往往是经济景气程度的先行指标，与固定资产投资高度相关的比例在80%左右。
事实上，对于目前行业上下的不景气，多位受访业内人士也均将原因归结于大环境。何鹏程认为，当年的“4万亿元救市”的计划使房地产和基建对挖掘机的需求一度达到，而今年则恰好处于谷底期。
李宏宝认为，挖掘机行业之所以会整体低迷，除了外部原因外，与其自身也有很大关系。目前我国挖掘机行业产能已经超过40万台/年，而每年对挖掘机的需求量尚不足40万台，产能严重过剩。
“去年一家上市公司年产5000台挖掘机，实际上仅消化1000多台，大量产品都积压在经销商处。”刘飞也称，不少生产企业均不同程度存在产能过剩的情况。
尽管形势并不明朗，不过李平峰对未来还是充满信心，在他看来，当地政府提出的未来10年工业园区产值提升6万亿元计划应该蕴藏着不少机会，并且他已听说不少实力雄厚的挖掘机主已经新接了不少活。
新一轮地方投资热上演，能否给行业带来反转或未可知，但对于期待着挖掘机“假期”快点结束的李平峰们来说，寒冬里出现的这一丝暖意，至少让他们看到了希望。